灰小子的意思是顽皮的小孩子。

首先这应是山西的方言。其次“灰”就是坏的意思，或者形容小孩子的话就是捣蛋、顽皮的意思。所以这里的灰小子一般指的是调皮捣蛋的坏小孩。

简介：

山西话，分为晋语和中原官话汾河片。山西南部三市临汾、运城、晋城（沁水县西）用中原官话汾河片，其他都用晋语。方言学家李荣先生曾经说过：“山西的方言，跟山西的煤炭一样丰富。”共分六片。

有资料记载：山西话继承了汉语的古韵，“平水韵”就是出在临汾地区。因此，山西人学习古汉语比北京人容易，因为北京人只能发出四个声调，普通话里没有入声字，而山西话里有。山西话还保有留了许多古汉语的词汇，比如：两人一起走叫“厮跟上”；家里穷困叫“家寒”。